在申請(qǐng)CDR之前，小米已經(jīng)于2018年5月向香港聯(lián)交所遞交上市申請(qǐng)。CDR和港股發(fā)行完成后，公司將于上交所和香港聯(lián)交所分別進(jìn)行交易，CDR和港股之間不可直接轉(zhuǎn)換或代替。

第一季度營(yíng)收344.12億元 智能手機(jī)業(yè)務(wù)占比超5成

小米在CDR招股書(shū)中首次披露了今年第一季度的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，數(shù)據(jù)顯示，2018年第一季度，小米收入344.12億元，經(jīng)調(diào)整經(jīng)營(yíng)凈利潤(rùn)為16.99億元，凈利潤(rùn)為-70.27億元。

CDR招股書(shū)披露，2015年、2016年、2017年，小米的營(yíng)業(yè)收入分別為668.11億元、684.34億元、1146.25億元;小米扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于母公司普通股股東的凈利潤(rùn)分別為負(fù)22.48億元、2.33億元、39.45億元。經(jīng)調(diào)整經(jīng)營(yíng)凈利潤(rùn)為負(fù)3.03億元、18.95億元、53.62億元，盈利狀況良好。

報(bào)告期間小米智能手機(jī)收入分別為537.15億元、487.64億元、805.64億元和232.39億元。占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的比例分別為80.5%、71.33%、70.43%和67.8%。

海外營(yíng)收占比36.24% 募資的40%用于全球擴(kuò)張

小米CDR招股書(shū)顯示，2015年、2016年、2017年和2018年第一季度，小米海外市場(chǎng)的銷(xiāo)售額分別為40.56億元、91.54億元、320.81億元和124.7億元，占公司總收入的比重分別為6.07%、13.38%、27.99%和36.24%。

招股書(shū)顯示，公司來(lái)自境外收入比例持續(xù)提高，主要系公司2014年開(kāi)始推進(jìn)國(guó)際化戰(zhàn)略，陸續(xù)在印度、東南亞、東歐等新興市場(chǎng)布局，尤其是印度市場(chǎng)取得了開(kāi)拓性成功，2017年小米手機(jī)成為印度市場(chǎng)智能手機(jī)出貨量份額最高的智能手機(jī)品牌。目前，小米手機(jī)進(jìn)入了74個(gè)國(guó)家和地區(qū)，其中在15個(gè)國(guó)家和地區(qū)進(jìn)入了市場(chǎng)前5名。

招股書(shū)中還披露了小米印度的最新運(yùn)營(yíng)數(shù)據(jù)，截至2018年3月31日，小米印度的總資產(chǎn)為57.29億元，凈資產(chǎn)為4.9億元;2018年1-3月，小米印度的營(yíng)收為61.27億元，凈利潤(rùn)為-1.31億元。

CDR招股書(shū)顯示，小米公司計(jì)劃采用市場(chǎng)化詢(xún)價(jià)方式，綜合考慮公司基本面、投資者需求、市場(chǎng)承受能力、未來(lái)發(fā)展的資金需求等因素確定發(fā)行價(jià)格?？鄢l(fā)行費(fèi)用后的募集資金凈額預(yù)計(jì)將用作以下用途：1.研發(fā)核心自主產(chǎn)品30%;2.擴(kuò)大并加強(qiáng)IoT及生活消費(fèi)產(chǎn)品及移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)服務(wù)(包括人工智能)等主要行業(yè)的生態(tài)鏈30%;3. 全球擴(kuò)張40%。合計(jì)100%。

小米799元以下入門(mén)機(jī)銷(xiāo)量最好 中端機(jī)營(yíng)收最高

招股書(shū)顯示，2018年1-3月，小米智能手機(jī)合計(jì)帶來(lái)收入232.39億元，占總收入的67.53%。

招股書(shū)中，小米公布了各價(jià)格區(qū)域手機(jī)的銷(xiāo)售情況。2018年1-3月，高端旗艦機(jī)(3000元以上)銷(xiāo)量為49.6萬(wàn)部，獲得收入13.15億元，旗艦機(jī)(2000-2999元)銷(xiāo)量為157.6萬(wàn)部，獲得收入28.40億元，中高端機(jī)(1300-1999元)銷(xiāo)量為428.1萬(wàn)部，獲得收入48.01億元，中端機(jī)(800-1299元)銷(xiāo)量為1099.1萬(wàn)部，獲得收入88.61億元，入門(mén)機(jī)(799元以下)銷(xiāo)量為1106.9億元，獲得收入54.22億元。

由此來(lái)看，小米入門(mén)機(jī)(799元以下)的銷(xiāo)量最好，但中端機(jī)(800-1299元)貢獻(xiàn)的營(yíng)收最高。

小米金融將被逐步剝離 未來(lái)獨(dú)立運(yùn)營(yíng)

CDR招股書(shū)顯示，小米的金融相關(guān)業(yè)務(wù)目前均已重組至小米金融，小米金融為小米集團(tuán)的全資控股子公司。但基于未來(lái)業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃，集團(tuán)擬采用股權(quán)激勵(lì)的方式將小米金融作為獨(dú)立運(yùn)營(yíng)主體逐步剝離。

公司擬采用的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃將向雷軍、小米金融管理層及核心員工授予小米金融期權(quán)，該激勵(lì)計(jì)劃已經(jīng)董事會(huì)審議通過(guò)并獲得全體股東的同意。

截至招股書(shū)簽署日，由于小米金融重組，小米集團(tuán)向小米金融集團(tuán)分別提供約8.3億美元及2.99億元人民幣的小米金融重組貸款。通過(guò)運(yùn)作小米金融期權(quán)計(jì)劃，公司預(yù)計(jì)小米金融未來(lái)將不再為小米集團(tuán)的控股子公司。

招股書(shū)顯示，為規(guī)范小米金融未來(lái)與小米集團(tuán)之間的交易，維護(hù)投資者權(quán)益，小米集團(tuán)與小米金融簽訂了框架協(xié)議，就未來(lái)三年(2018-2020年)的交易限額進(jìn)行了約定。

根據(jù)協(xié)議的約定，未來(lái)三年，小米集團(tuán)為小米金融提供的金融服務(wù)(包括借款及其他信貸和擔(dān)保服務(wù)，以及結(jié)算服務(wù)、承兌票據(jù)、委托貸款、信托貸款、信用證、資產(chǎn)支持證券及融資、財(cái)務(wù)及融資咨詢(xún)等，但不包括小米集團(tuán)就小米金融重組為其提供的一次性重組貸款)的最高金額上限分別為人民幣127.70億元、149.50億元和145.50億元。

此外，小米集團(tuán)與小米金融亦就營(yíng)銷(xiāo)服務(wù)、全面支持服務(wù)、支付結(jié)算服務(wù)等設(shè)定了最高交易限額。

關(guān)于小米金融的收益，招股書(shū)顯示，2018年第一季度，小米金融的收入及稅前凈利潤(rùn)占小米集團(tuán)的比例分別為0.90%和0.22%。截至2018年3月31日，小米金融總資產(chǎn)占小米集團(tuán)的比例為13.55%。

小米從2015年開(kāi)始涉足互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)。報(bào)告期內(nèi)，公司從事的互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)涵蓋供應(yīng)鏈融資業(yè)務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)小額貸款業(yè)務(wù)、支付業(yè)務(wù)、理財(cái)產(chǎn)品分銷(xiāo)業(yè)務(wù)、互聯(lián)網(wǎng)保險(xiǎn)服務(wù)等。

雷軍掌握絕對(duì)控股權(quán) 擁有57.9%投票權(quán)

招股書(shū)顯示，小米執(zhí)行董事、董事長(zhǎng)兼首席執(zhí)行官雷軍通過(guò)Smart Mobile Holdings Limited和Smart Player Limited持有的公司A類(lèi)普通股股票以及B類(lèi)普通股股票享有的投票權(quán)占公司全體股東享有投票權(quán)的55.7%。此外，根據(jù)公司其他股東和雷軍簽署的投票權(quán)委托協(xié)議，雷軍作為受托人可實(shí)際控制另外2.2%的投票權(quán)，共計(jì)控制發(fā)行人57.9%的投票權(quán)。

雷軍為公司的實(shí)際控制人，雷軍控制的Smart Mobile Holdings Limited和Smart Player Limited共同為公司的控股股東。雷軍對(duì)小米掌握絕對(duì)控股權(quán)。